에스텍

박스 상단 13,430원을 넘어 14,800원까지 올랐다가 밀린 자리에서, 실적 개선 속도와 변동성 확대가 엇갈린다.

지금 움직이는 재료

최근 30일 안에 잡힌 기사와 수주 재료, 공시는 없다. 실적이 주가를 받치는 구도다. 2분기 매출은 1,271억 원으로 1년 전보다 7.4% 늘었고, 영업이익은 126억 원으로 16.0% 줄었지만 이익률은 9.9%로 1분기 5.0%에서 올라왔다. 연간 영업이익은 2023년 246억 원, 2024년 440억 원, 2025년 458억 원으로 늘었으나 증가 폭은 4.1%로 둔해졌다.

주가와 수급

어제와 달라진 것은 상대강도가 73에서 75로 오른 점이다. 주가는 52주 최고가보다 15% 낮아 1년 등락 범위의 중간이고, 62거래일 이어진 박스권의 상단을 넘어선 상태다. 최근 고점은 높아졌는데 저점은 낮아져 등락 폭이 벌어지고 있고, 단기 이격도 큰 편이다. 직전 저점은 12,700원이다. 수급은 개인이 10월 20일부터 사들이고 외국인이 같은 날부터 파는 모습이다. 개인 평균 매수단가 14,063원과 외국인 14,052원이 현재가와 1% 안팎이라 본전 부근에서 공방 중이다. 프로그램은 4일 연속 순매수다. 가치는 최근 4분기 PER 3.6배, PBR 0.5배, ROE 18.6%로 낮은 편이고 추정 PER은 재료에 없다.

테마 · 업종 속 위치

완성차·자동차 부품 테마는 122개 테마 가운데 54위이고 단기 하락추세다. 에스텍은 테마 166종목 가운데 시가총액 56위, 상대강도 42위다. 최근 1개월 동안 7.4% 올라 테마 상승률 17위로 중상위권이지만, HT로보틱스는 49.6%, 에스엠벡셀은 29.5% 올라 차이가 크다. 코스닥 전기·전자 업종은 46개 업종 가운데 8위지만 단기 하락추세이고, 에스텍은 업종 304종목 가운데 3개월 상승률 82위, 상대강도 116위로 중하위권이다.

매매 전략

단기

신호를 기다릴 자리다. 최근 20거래일 고점 14,800원에서 밀린 뒤 변동폭이 커졌고, 거래대금은 그 전 50거래일 평균의 1.1배로 크게 늘지 않았다. 14,800원을 거래를 늘리며 다시 넘는 것이 첫 신호다.

중기

보유자는 지켜볼 자리다. 박스 상단 13,430원을 넘어선 만큼 돌파가 안착하는지가 관건이다. 상단 위에서 버티면 추세를 따르는 관점의 근거가 서고, 박스 안으로 밀리면 돌파 실패로 보는 시각이 많다.

확인할 가격과 조건

• 박스 상단 13,430원 위에서 종가를 지키는지
• 최근 20거래일 고점 14,800원을 거래와 함께 넘는지
• 직전 저점 12,700원을 지키는지

놓치면 안 될 위험

외국인이 10월 20일부터 팔고 있고, 개인이 본전 부근이라 반등할 때마다 매물이 나올 수 있다. 고점은 높아지고 저점은 낮아지는 등락 확대가 이어지면 돌파가 실패로 끝날 수 있다. 영업이익 증가 폭이 둔해진 점과 테마 안 상대강도 42위도 부담이다. 30일 안에 잡힌 일정은 없다.

2026년 10월 30일 종가 기준